极兔斗菜鸟，约架东南亚

在上市的进程中，极兔先顺丰、菜鸟一步。

6月16日，其向港交所递交招股书，并于10月27日上午9点半正式登陆港交所。

反观顺丰、菜鸟，就慢了半拍。

8月21日，顺丰向港交所递交了赴港二次上市的招股书。

10月13日，根据证监会网站披露信息显示，证监会已于10月10日接收菜鸟在香港上市的备案材料。

不过，菜鸟也不是吃素的，立刻给出了“回击”。

11月7日，百世集团最新公告称，董事会已接到初步非约束性私有化提案。

买方财团由阿里巴巴、菜鸟网络、公司创始人周韶宁组成。

一个有趣的事实是，2021年极兔以约68亿元收购了百世集团旗下的百世快递中国区业务。

但这个交易，并不包含百世集团的供应链管理、货运、优货和国际业务等。

尽管此次阿里和菜鸟现身买方财团并不意外。

毕竟，是老主顾了。

2008年，阿里首次投资百世，在百世上市之前8次融资中，阿里曾现身6次。

但此刻献身，和极兔竞争东南亚快递市场的意图极为明显。

极兔着急上市，本质上也有着和菜鸟在海外市场一决雌雄之意图。

极兔开疆拓土的“老家”是东南亚市场。

2020年极兔选择“归国”，彼时中国快递业已是一片红海市场。

2020年，极兔在中国快递量为20.8亿件，2022年极兔交付了146亿件包裹，增长了7倍多。3年走完老牌快递公司十几年的路。

2022年，极兔开拓新市场，战略性拓展至沙特阿拉伯、阿联酋、墨西哥、巴西及埃及等。

值得注意的是，在香港敲钟现场，作为公司创始人、最大股东李杰依旧没有露面。

但他在极兔上海总部发表内部讲话中提到，“我们在每个国家都是‘土匪’”，“要么开疆拓土，要么抢占别人的市场份额”。

言下之意，火药味浓郁。

两强之战，都目标海外，会如何打？

对此，中国企业家杂志邓双琳、另镜陈秋分别和书乐进行了一番交流，本猴以为：

嘴炮越狠，实际交火可能性越小，毕竟都想海外站稳脚跟、而不是先窝里斗。

极兔急于上市，就在于极兔全球化战略，摊子铺的太大，急需输血来续命和支撑布局，否则资金链一断、全盘皆输。

而上市后，可以让依托东南亚和中国市场的极兔，将模式快速复制到全球各个目标区域，用闪电战的方式有效地和国际物流巨头进行竞争。

这种打法，需要避免进击时间过长、战线过大、缺乏纵深，而让对手找到遏制手段，陷入胶着战。

其能上市，除了在中国快递红海市场中，后发先至快速崛起的模式优势和海外扩张的蓝图外，还在于其依托国货而形成的物流强关联，这将让其在海外市场拓展中，有快递物流行业所不具备的品类优势。

毕竟，极兔背后，是Temu、TikTok、SheIn等中资背景电商全球崛起，让其有可能获得的更多机会。

加上和一些国货品牌在跨境电商上的深度绑定，亦可成为独特优势。

进击海外，国内快递巨头作出类似选择，也是自身发展难题所致。

快递物流业由于红海化竞争，加上技术上并无护城河，往往为了留客而成本价甚至赔本覆盖市场，这造成了行业普遍亏损。

整个行业现在需要从单纯的人力密集型向智慧物流转型，极兔、菜鸟也不例外，其海外拓展本质上也是既有市场触及天花板的一种选择。

菜鸟之所以相中东南亚，同样是在中国快递红海市场状态下，天花板已经凸显，覆盖东南亚可以让菜鸟以自己的模式优势撬开新市场，形成增量。

何况，极兔和百世已经在东南亚做了很好的孵化，这成为了菜鸟涉足的关键土壤。

不过，就算是在东南亚，两强之战也不会爆发。

极兔已经在东南亚站稳脚跟，并通过上市为其进军其他国家和地区做好了铺垫。

菜鸟的海外进击刚刚开始，短时期内不会和极兔正面冲突，只会和极兔一道，对国际物流巨头进行闪电战破袭，以期抢滩登陆。

作者 张书乐，人民网、人民邮电报专栏作者，中经传媒智库专家，资深TMT产业评论人，新出版有《自媒体写作从入门到精通》（清华大学出版社）