最大股东拒绝提供更多援助，瑞信拟分拆上市投行业务

瑞信 视觉中国 资料图

百年银行瑞士信贷（简称“瑞信”）处境越发艰难。

当地时间3月15日，瑞信最大股东沙特国家银行（Saudi National Bank）主席Ammar Al Khudairy在接受采访时明确表示绝对不会向瑞信提供更多援助。

作为重整瑞信计划的重要一步，瑞信首席执行官Ulrich Koerner预期，分拆公司旗下美国投资银行业务上市的计划可在2025年落实，并且将恢复其第一波士顿（First Boston）的名称。

截至发稿，瑞信欧股下跌26.88%，报1.64瑞郎，续创历史新低；美股盘前跌28.29%，报1.8美元。

最大股东表示不会再额外投资

当地时间3月15日，瑞信最大股东沙特国家银行主席Ammar Al Khudairy接受采访时被问及若瑞信再次要求增加流动性，该沙特银行是否愿意协助瑞信时，他表示：“答案是绝对不会，除了监管和法规的限制这些最简单的原因之外，还有许多理由”。

Ammar Al Khudairy表示，超过10%的股份将带来额外的监管障碍。不过，Ammar Al Khudairy特别强调，他不认为瑞信需要额外的资金，公司的资本比率显示状态良好，同时他们也在瑞士等拥有强力监管的国家中运营，“我们对他们提出的计划和转型计划感到满意。这是一家非常强大的银行。”

在瑞信去年谋求重组的过程中，沙特国家银行与合作伙伴一起承诺投资最多15亿瑞郎，以9.9%的股权成为瑞信的第一大股东。沙特主权财富基金拥有沙特国家银行37%的股权。

事实上，不会增持的观点与其之前的立场一致。沙特国家银行在去年底就曾对媒体表示，公司目前对于9.9%的股权比例非常满意，在目前这个阶段没有兴趣从战略股东转向其他角色。

在同一场会议的一次小组会议上，瑞信董事长Axel Lehmann接受CNBC采访时强调，瑞信集团有着强健的资本比率、非常好的资产负债表，公司已经吃过“药”了（指去年10月的重组计划），无需讨论是否需要政府救助的话题。

澎湃新闻此前曾报道，瑞信在3月14日公布的年度报告中表示，在2022财年和2021财年的报告程序中发现了“重大缺陷”，事关未能在财务报表中设计和维持有效的风险评估，并正在采取补救措施。

作为瑞士第二大银行，瑞信一直以来以财富管理、投行、资产管理方面的优势在全球竞争，但这家百年投行此前负面缠身。这直接导致瑞信在2022年出现了资产大量外流。

瑞信透露，2022年四季度约三分之二的资金净流出发生在当年10月，这使得2022年的年度资金总流出达到1232亿瑞郎，而2021年为309亿瑞郎。

本月早些时候，在对瑞信阻止持续亏损和客户流失的策略失去耐心后，瑞信持股时间最长的大股东之一Harris Associates已出售其在该行的全部股份。

2025年落实分拆投行业务IPO上市

市场的恐慌情绪似乎被点燃。

此前根据CMAQ的报价，瑞信在周二一年期信贷违约掉期（CDS）达到835.9个基点，这个数字差不多是瑞银的18倍、德银的9倍；且其他报价来源显示该CDS价格在周三进一步上涨并逼近1000个基点。这意味着，为瑞信债券提供违约保护的成本逼近1000点，在信贷市场，超过1000个基点的一年期优先级银行CDS价差极为罕见，表明投资者恐慌情绪爆表。

瑞信正在努力提振客户、投资者和监管机构的信心，此前的一系列失误令外界对该行管理风险的能力产生了质疑。这家瑞士银行去年开始了战略上的重大转变，同时制定了更直接的措施来赢回存款。

瑞信首席执行官Ulrich Koerner在2022年业绩报告发布时表示，2022年对“瑞信来说是至关重要的一年”，该公司一直在稳步推进其战略计划，以创建一家“更简单、更专注的银行”。

Koerner预期，分拆公司旗下美国投资银行业务上市的计划可在2025年落实，并且将恢复其第一波士顿（First Boston）的名称。

分拆第一波士顿被视为Koerner重整瑞信计划的重要一步。Koerner表示，会继续为相关业务寻找投资者，并制定明确的上市路线图。

据悉，如果第一波士顿按计划顺利分拆上市，其高管团队或将获得该公司上市后最多20%的股权。第一波士顿的经营策略将会转型为精品投行，专门提供顾问服务，减少参与承销业务。第一波士顿的高管们在本月早些时候的一次会议上表示，有50至100名现有董事总经理将加入。